Faculty of Mathematics, University Duisburg-Essen

 

 

Finished PhD thesis:

Solving optimal stopping problems for convex risk measures via a Monte Carlo based algorithm and dual optimisation [with Denis Belomestny]

On an inverse problem of financial mathematics with error in the operator  [with Denis Belomestny]

 

Finished diploma theses:

Schätzung risikoneutraler Dichten in stochastischen Volatilitätsmodellen (Estimation of risk neutral densities in stochastic volatility models)

Das Cutting Cake Problem (The Cutting Cake Problem)

Kapitalallokation auf Basis von Verzerrungsrisikomaßen (Capital allocation based on distortion risk measures)

Bewertung von Amerikanische Optionen mit Parametrisierungsmethoden (Evaluation of American Options based on parametrization) [with Denis Belomestny]

 

Finished master theses:

Elizitierbarkeit verteilungsinvarianter konvexer Risikomaße (Elicitibility of law-invariant convex risk measures)

Komonotonie und worst case Portfoliovektoren multivariater Finanzrisiken (Comonotonicity and worst case portfolios of multivariate financial risks)

Aggregationsrobustheit verteilungsinvarianter Risikomaße (Aggregation robustness of law-invariant risk measures)

Bayes-Tests (Bayesian Tests)

Neue Ansätze im Backtesting (New approaches to backtesting)

Das Problem der Zeitkonsistenz beim optimalen Stoppen unter dynamischen Risikomaßen (Optimal Stopping under dynamic risk measures and the problem of time consistency)

Statistische Robustheit für verteilungsinvariante konvexe Risikomaße (Statistical Robustness of law-invariant convex risk measures)

Schranken für die Bewertung aggregierter Risiken durch verteilungsinvariante, konvexe Risikomaße (Bounds on evaluation of aggregated risks by law-invariant, convex risk measures)

Robustes optimales Stoppen in Marktspielen (Robust optimal stopping in market games)

Robustes optimales Stoppen in dünnen Spielen (Robust optimal stopping in thin games)

Prognosequalität des Chain-Ladder -Verfahrens in der Spätschadenreservierung (Quality of prediction by the Chain-Ladder method for loss reserving)

Schadenreservierung von multivariaten Versicherungsportfolios - Ein Vorschlag zur Erweiterung des Chain-Ladder-Verfahrens (Loss reserving for multivariate insurance portfolios - A suggestion to extend the Chain-Ladder method)

Konvergenzraten der Hill-Schätzung (Convergence rates for Hill estimation)

Eine Kleinst-Quadrate Residuen Methode für Verzerrungsrisikomaße (A least squares residual method for distortion risk measures)

Nichtasymptotische Konfidenzbereiche für Tail-Indizes von Pareto-Typ Verteilungen (Nonasymptotic confidence regions for tail indices of Pareto type distributions)

Modellierung der Abhängigkeitsstrukturen zwischen Risiken mittels t- und Bernstein Copula (Modelling of dependencies of risks by t Copula and Bernstein Copula) [with Denis Belomestny]

Optimales Stoppen unter Modellungewißheit (Optimal stopping under model uncertainty)

Mindestkapitalanforderung für ein Kreditportfolio im Rahmen eines stochastischen Modells mit integriertem Markt- und Kreditrisiko (Minimal capital requirement for a credit portfolio within a stochastic model of integrated market and credit risk)

 

 

 

Finished bachelor theses:

Sensitivität des Wang-Prämienprinzips bei Anwendung der Normalapproximationsmethode fuer die Verteilung von Gesamtversicherungsschäden (Sensitivity of the Wang premium premium principle with respect to the normal approximation of total claim distributions)

Eine Fouriermethode zur Berechnung der Verteilungen von Gesamtversicherungsschäden im kollektiven Modell (A Fourier method to calculate the distribution of a total claim amount within a collective model)

Eine Erweiterung der Panjer-Rekursion (An extension of Panjer's recursion)

Approximationen individueller Modelle für Gesamtschäden von Versicherungsportfolios durch kollektive Modelle  (Approximations of individual models for total claim amounts of insurance portfolios by collective models)

Subexpontielle Verteilungen und ihre Anwendung zur Beschreibung großer Gesamtversicherungsschäden im kollektiven Modell (Subexponential distributions and their application to describe large total claim amounts in the collective model)

Das Null-Nutzenprinzip als konvexes Risikomaß (The zero utility principle as a convex risk measure)

Das Konzept der Komonotonie zur Beschreibung gefährlichster Versicherungsportfolios (The concept of comonotonicity to describe worst case insurance portfolios)

Methoden zur Wahl der Verteilungsmodelle für Schadenzahl und die Schadenhöhe im kollektiven Modell (Methods to choose distribution models for claim amount and claim size of collective models)

Panjer-Rekursion für allgemeine Kollektiv-Modelle zur Beschreibung von Versicherungsportfolios (Panjer recursion for general collective models of insurance portfolios)

Prognosen von Versicherungsschäden in der Spätschadenreservierung durch Monte-Carlo Methoden (Prediction for loss reserving by Monte-Carlo methods)

Prognosen in der Spätschadenreservierung auf Basis von Abwicklungsmustern (Prediction for loss reserving based on development pattern )

Prognosen in der Spätschadenreservierung auf Basis von Schadenquotenzuwächsen (Prediction for loss reserving based on incremental loss ratios)

Lineare Prognosen in der Spätschadenreservierung (Linear prediction for loss reserving)

Grundkonzepte der Extremwerttheorie (Basic concepts of extreme value theory)

Optimale Selbstbeteiligung an einer Stopp-Loss Rückversicherung bei Bewertung mit Value at Risk (Optimal retention for a stop-loss reinsurance under Value at Risk)

Optimale Selbstbeteiligung an einer Stopp-Loss Rückversicherung bei Bewertung mit Expected Shortfall (Optimal retention for a stop-loss reinsurance under Expected Shortfall)

Minimum-Varianz Portfoliooptimierung (Variance minimizing portfolio optimization)

Große Gesamtversicherungsschäden im kollektiven Modell (Large total claim amounts in the collective model)

 

Faculty of Economics, Humboldt University of Berlin

 

Finished master thesis:

Expected Shortfall as Premium Principle for Insurance Portfolios

 

Institute of Mathematics, Technical University Berlin

 

Finished diploma theses:

Bewertung aggregierter Risiken (Assessment of aggregated risk)

Risikolose Absicherung fondsgebundener Lebensversicherungen (superhedging of unit-linked life insurance contracts)

Risikominimierende Absicherung fondsgebundener Lebensversicherungen (risk-minimizing hedging of unit-linked life insurance contracts)
 
Portfolio Optimierung in Hidden-Markov Modellen (Portfolio optimization in Hidden-Markov models)

Dynamisches stochastisches Modell zur integrierten Betrachtung und Markt- und Kreditrisiko (Dynamic stochastic model with integrated market and credit risk) [with Michael Scheutzow]

Prämienallokation auf Basis von Distortion Risikomaßen (Premia allocation based on distortion risk measures)

Monte Carlo evaluation of callable products in jump-diffusion models [with John Schoenmakers] 

Superhedging under soft constraints in discrete-time models [with Alexander Schied] 

Hedging mit minimalem Shortfallrisiko für konvexe Risikomaße (hedging with minimal shortfall risk for convex risk measures) [with Alexander Schied]

 

Faculty of Law and Economics, Saarland University, Saarbrücken

 

PhD thesis:

Ein stark konsistenter Kleinst-Quadrate-Schätzer in einem linearen Fuzzy-Regressionsmodell mit fuzzy Parametern und fuzzy abhängigen Variablen [with Volker Steinmetz]

article version:

Stahl, C. , A strong consistent least-squares estimator in a linear fuzzy regression model with fuzzy parameters and fuzzy dependent variables, Fuzzy Sets and Systems 157 (2006), 2593-2607.

Finished diploma theses:

Allokationsstrategien im Asset and Liability Management (Allocation strategies in the asset and liability management)  [Project in cooperation with ERGO Insurance group]

Gaußsche Verteilungen von Fuzzy Zufallsvariablen (Gaussian distributions of random fuzzy sets)

Erzeugung spezieller (Pseudo-)Fuzzy Zufallsvariablen (Generation of special (pseudo-)random fuzzy sets)

Likelihood-Quotiententests in der LISREL-Kausalanalyse (Likelihood ratio tests in the causal analysis of LISREL) [with Volker Steinmetz]

Kostenrechnung auf Basis vager Planungsdaten (Costing based on vague data) [with Volker Steinmetz]

Optimale Produktionsplanung auf Basis vager Planungsdaten (Optimal production scheduling based on vague data) [with Volker Steinmetz]

Vage Konzepte oligopolistischer Konkurrenz (Vague concepts of oligopolistic competition) [with Volker Steinmetz]

Investitionsentscheidungen bei vagen Erwartungen (Investment in face of vague expectations) [with Volker Steinmetz]

Lagerhaltung unter imperfekter Information (Warehousing under imperfect information) [with Volker Steinmetz]

Vage Rationalitaet oekonomischer Akteure (Vague rationality of economic agents) [with Volker Steinmetz]